โอ้วว ฟังดูน่าสนใจมากฮะ

ผมก็เพิ่งมาตลาดเมกาตอนปี 2022 ฮะ ก่อนหน้านี้งมโข่งกับตลาดไทยหลายปีมากฮะ แทบไม่ได้อะไรเลย555

เน็ตฟลิกไม่ชัวร์เหมือนกันว่าเข้าดีไหม เข้าใจว่าหุ้นลงเพราะกำไรไม่ได้ตามเป้า กับดีล Warner Bros ที่ตลาดมองว่าไม่คุ้มเพราะลงทุนเยอะ

คหสต ผมว่าเค้าซื้อเพราะอยากตัดกำลังคู่แข่งแหละ ยอมลงทุนเยอะหน่อยดีกว่าปล่อยหนังดีๆไปอยู่ในมือคู่แข่ง ส่วนจะคุ้มไหมก็ต้องมาดู จะรีดกำไรจาก Harry Potter, DC ได้ขนาดไหนฮะ

แต่ลองทำการบ้านก่อนฮะ ผมก็ฟังผ่านๆไม่ได้ลงลึกมาก

ทำไมคนมั่นใจหุ้นเล็กๆเยอะจัง อารมณ์เดียวกับผมตอนเข้าตลาดใหม่ๆเลย เลือกอะไรก็ถุก จับหุ้นเล็กละวิ่ง สุดท้ายพอตลาดเละหุ้นพวกนี้ดิ่งแบบไม่หวนกลับ ขอเตือนไว้ก่อนว่าถ้าใครอ่านมู้นื้ละเป็นมือใหม่อย่ามั่นใจมากนัก ตลาดมันให้บทเรียนเราเสมอเวลาที่เรามั่นใจสุดขีด

ปล ผมลงแต่หุ้นกลาง ใหญ่ ที่พื้นฐานดี มีกำไรจริง แต่ตลาดอาจจะมองผิด เช่น Googl Asml (ก่อนมันพุ่งขึ้น) และปัจจุบันคือ ADBE กับ META อย่างน้อยติดดอยยังมั่นใจว่ามีพื้นฐานจริง ไม่ใช่หุ้นที่ยังไม่มีแม้แต่รายได้ที่ชอบเล่นกันเพราะซิ่งไว แบบนั้นสำหรับผมคือทางลงเหว

ถ้ามีเวลาว่าง ลองไปอ่านแถลงการผู้ลงทุนของ STRL ดูครับ ที่ผมชอบและแนะนำเจ้านี้แทนที่จะเป็นเทค ทั้งๆที่ดู Old school เพราะเท่าที่จำได้

ช่วงหนึ่งบริษัทมีงานในพอร์ตที่แข่งขันด้านราคาค่อนข้างแรง (เช่น งาน infrastructure บางประเภท) ซึ่งผู้บริหารเลือก ลด/หลีกเลี่ยงงานที่ margin ไม่คุ้ม แล้วเพิ่มน้ำหนักไปที่งาน Data Center และ E-Infrastructure มากขึ้น

แนวคิดของเขาคือ ไม่เน้น Topline แต่โฟกัสกำไรและวินัยในการรับงาน ทำให้งานในมือ (backlog) ค่อนข้างแน่น และบริษัทมีอำนาจเลือกงานได้มากขึ้น

ผมมองว่าอาจไม่ใช่หุ้นโตแรงทุกปี แต่เป็นสไตล์โตเรื่อย ๆ ระยะยาว และอาจมีช่วงย่อตัวแรงให้ทยอยเก็บ

ข้อที่ต้องระวังคือช่วงหลังงาน Data Center มีสัดส่วนสูงขึ้น และ backlog ค่อนข้างเต็ม ถ้าความต้องการยังแรงต่อเนื่อง ลูกค้าอาจกระจายงานไปผู้รับเหมารายอื่นบ้าง เช่น NBIS ซึ่งเป็นความเสี่ยงที่ต้องติดตามครับ

NFLX ครับ ราคาใกล้แตะแนวรับสำคัญ ใกล้จะต่ำสุดในรอบปีละครับ ผมเข้าไปดอยแล้วไม้นึง กะว่าถึง 85 เมื่อไหร่ จะเข้าอีกไม้ใหญ่ๆเลย ข่าวตอนนี้ผมมองเป็นเรื่องความกังวลชั่วคราว นี่ล่าสุดไปร่วมมือกับ Sony อีก คือความบันเทิงในคลังแกเบอร์หนึ่งจริงๆ สตรีมมิ่งอันดับ 1 ช่วงนี้มองเป็นโอกาสครับ ผมดูแล้วทิศทางดีมาก มีขยายไปด้านถ่ายทอดสดกีฬาด้วย